Новые возможности для государства и бизнеса

Цифровая валюта постепенно становится частью финансовой системы страны. Уже в октябре этого года с ее участием были выплачены первые пенсии и пособия, а масштабное внедрение инструмента запланировано на осень 2026 года. Между тем Банк России продолжает расширять для государства и бизнеса возможности новой формы денег. Разговор ключевых участников процесса внедрения цифрового рубля состоялся на форуме «Финополис-2025». Новой валюте была посвящена сессия «Цифровой рубль: новые возможности для государства и бизнеса».

На старте

Как отмечает З. Н. Кахруманова, заместитель председателя Банка России, сервисы Центробанка — это всегда про защиту потребителей, доступность и возможность выбора. Цифровой рубль не исключение. После первых пилотов масштабирование новой валюты ожидалось уже в этом году. Но массовое внедрение цифрового рубля отложили еще на год, на сентябрь 2026 года. И речь здесь не о технологических сложностях.

«К сентябрю следующего года к проекту должны быть готовы банки, подключены все необходимые сервисы. Мы дали возможность гражданам, государству, банкам привыкнуть и сделать добровольный выбор. Возможность выбрать — это самое главное свойство цифрового рубля. Это новый платежный инструмент, который даст еще больше возможностей для выбора в своих решениях», — говорит Кахруманова.

Д. В. Зауэрс, заместитель председателя правления Газпромбанка, банка, который был в проекте с самого начала его реализации, отмечает, что преимущество цифрового рубля заключается именно в использовании смарт-контрактов — самоисполняющихся цифровых договоров (рисунок). В Центробанке уже приступили к разработке концепции платформы для коммерческих смарт-контрактов, которую планируют опубликовать в первой половине 2026 года.

«Прорабатываем концепцию вместе с банками, слышим их предложения. В дальнейшем они смогут публиковать свой смарт-контракт, по примеру онлайн-магазинов. Это будет не какой-то стандартизированный смарт-контракт. Каждый будет иметь право разрабатывать свой. И это будет для них элементом, на котором они могут зарабатывать», — говорит Кахруманова. Она отмечает, что публикация на такой платформе, которая станет общей экосистемой для цифрового рубля, будет осуществляться в соответствии с требованиями безопасности, которые устанавливает регулятор. Все остальное будет разрешено.

Перспективы и вызовы

Президент АО «ОТП Банк» И. П. Чижевский видит три направления в развитии цифрового рубля. «Первое — цифровой рубль как инструмент для защиты наиболее уязвимых категорий граждан, — говорит российский банкир. — Второе — это эффективность повышения затрат. И третье — создание на базе цифрового рубля единого центра идентификации смарт-контрактов».

Заместителю мэра Москвы, руководителю Департамента экономической политики и развития столицы М. А. Багреевой импонирует в цифровом рубле возможность снижения транзакционных издержек и использования его в качестве эффективного инструмента для аналитики. «Для нас ключевые потенциальные направления использования цифрового рубля связаны с несколькими областями, — говорит она. — Мы проводим с Банком России пилот в строительной отрасли. Определили крупную строительную компанию Москвы, с которой будем тестировать цифровой рубль и смарт-контракт». Сферу строительства, по словам Багреевой, выбрали потому, что это обширная отрасль, включающая разные типы работ, закупку разных материалов, разные фонды оплаты труда. Смарт-контракт предполагает прослеживаемость средств, контроль целевого использования, понимание того, на что деньги были потрачены. Это ценная аналитика, огромный массив данных по ценообразованию в отрасли.

«В перспективе Правительство Москвы планирует использовать цифровой рубль для выплаты целевых субсидий. Сегодня это требует от бизнеса определенных усилий со сбором документов, с административными процедурами. А цифровая валюта, возможно, сократит эти издержки, гарантируя, что деньги будут использованы на нужные цели», — отмечает заммэра Москвы.

Казначейство России частью национальной транзакционной системы стало с 2021 года и, как считает руководитель ведомства Р. Е. Артюхин, не отвечать на современные вызовы позволить себе не может. «Цифровой рубль — это новый инструмент бюджетных платежей, который отличается быстротой, скоростью расчетов и бесшовностью. И с 1 января 2026 года все платежи на бюджеты бюджетной системы страны мы будем рады принимать в цифровом рубле», — сообщает Артюхин.

Для внедрения цифрового рубля потребовалось правовое регулирование. Так, этим летом^[1] в Бюджетном кодексе появилась отдельная статья^[2], где очень подробно описано применение цифрового рубля в бюджетном процессе. «Мы с видим, что с 1 января следующего года с помощью цифрового рубля будет возможно осуществлять платежи из федерального бюджета, а с 1 июля 2027 года — из всех бюджетов бюджетной системы РФ», — сообщает Артюхин.

В числе вызовов, которые стоят перед Центробанком, — возможность проводить платежи без интернета. Кахруманова отмечает, что такая особенность цифровой валюты называлась в числе основных ее преимуществ. Однако на данный момент она требует проработки. «В этом году мы будем запускать исследования, выходить на рынок с поиском наиболее оптимальных решений для офлайн-платежей. Хочется найти такое решение, которое будет наиболее удобно с учетом использования мобильных устройств, которые есть у каждого», — говорит представитель Банка России.

Зауэрс (Газпромбанк) подчеркивает, что также нужно прорабатывать вопрос перевода цифрового рубля в фиатные деньги и обратно, чтобы была возможность размещать средства на депозитах. «За этим — большой вызов, который требует глубокой интеграции платформы цифрового рубля с платформами банков», — отмечает он.

В то же время, говорит Чижевский (ОТП Банк), сегодня мы обсуждаем перспективы инструмента, который смогли осилить не более десятка стран. Цифровой рубль — это абсолютно передовая технология. Ее наличие говорит о высоком уровне развития финтеха в России.

М. С. Михайлова

Клиент решит сам

Никита Сергеевич Кагарманов, заместитель директора департамента по работе с органами государственной власти и общественными организациями Совкомбанка

Уже с 1 сентября 2026 года крупнейшие российские банки должны будут предоставить функционал использования цифрового рубля в своих приложениях, а крупнейшие торговые сети — на кассах своих магазинов. Именно эта дата будет являться фактическим переходом рынка от стадии пилотирования третьей формы денег в стадию повседневного использования. Сейчас крупнейшие банки, в том числе Совкомбанк, предоставляют функционал цифрового рубля только ограниченным пилотным группам клиентов. После вступления в силу регуляторных обязанностей такой функционал постепенно получит каждый гражданин РФ. Как следствие, нами ожидается рост активности определенных групп клиентов, которые будут тестировать новый инструмент, сравнивая его с наличными и безналичными средствами, ища для себя выгоды от его внедрения.

Мировой опыт подтверждает тренд на внедрение цифровых валют центральных банков (CBDC), в основе которого стоит, с одной стороны, принцип устранения конкурентных технологических преимуществ криптовалют перед национальными валютами. Это кастомизация платежей, использование смарт-контрактов, упрощенное трансграничное движение средств по сравнению с традиционными SWIFT-платежами и другие. С другой стороны, CBDC позволяют укрепить национальную платежную инфраструктуру платежей.

При этом доля расчетов в третьей форме денег остается небольшой. Даже в Китае, который начал активное внедрение цифрового юаня с 2020 года, а два года назад интегрировал свою цифровую валюту в работу Alipay и WeChat (основных платежных приложений страны). И это с учетом того, что китайский рынок абсолютно толерантен к повсеместному использованию QR-платежей.

По нашим прогнозам, в среднесрочной перспективе основными драйверами будущего развития цифрового рубля будут являться трансграничные платежи, сформированные благодаря интероперабельности цифровых валют разных стран, и расширение возможностей по программированию средств. Начиная от программного ограничения покупок табака, алкоголя или даже сладкого детьми, заканчивая целевым использованием средств в госзакупках.

Для раскрытия всех преимуществ цифрового рубля российскому рынку предстоит достаточно длинный путь, в конце которого клиент сам решит, в каких случаях ему будет удобнее использовать наличные деньги, в каких — безналичные, а в каких — цифровой рубль.

---

Поделиться: